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站在(zai)当前时点,我们(men)对市场行情仍(reng)相对(dui)乐观,更(geng)多关注结构性机会。流动性层面,国内资本市场流动性仍(reng)相对充裕,5月央行降准降息落地,宽货币政(zheng)策环境还在维持。关税方面,虽然美方(fang)政策波动较大,但关税压力最(zui)大的时期已经度(du)过,国(guo)内(nei)政策继续“以稳为主”,短期大规(gui)模增(zeng)量**政策出台概(gai)率较低(di)。国内宏观经济仍处在筑底修复的过程中,经济波(bo)动不大。产业层面,海外互联网大厂财报、指引、资本支出都超预期,缓解了此前市场对AI逻辑持续性的担忧。
近一段时间以来👢,监管部门大力推动保险资金等中长期资金入市💞,针对打通中长期资金入市的堵点、卡点,提出了多项重要政策举措,以稳定市场的长期资金供给💞👡💗,优化市场投资结构。